インデックスファンドとの違い
指数と同様の値動きを機械的に再現するインデックスファンドに対し、アクティブファンドは 運用会社の判断で構成銘柄や比率を積極的に選択します。運用の巧拙によって成果が大きく 左右される点が特徴です。
見方・注意点
運用にかかるコストが大きい分、信託報酬は相対的に高めに設定される傾向があります。 過去の運用実績が指数を上回っていたとしても、将来にわたって同様の成果が続くことを 保証するものではないため、運用方針や費用の水準もあわせて確認することが重要です。
アクティブファンドとは
アクティブファンドとは、運用会社が独自の調査・分析に基づき銘柄選定や資産配分を行い、指数を上回る運用成果を目指す投資信託です。
本記事は一般的な情報提供を目的としており、特定の投資手法・銘柄の売買を推奨・勧誘するものではありません。 投資に関する最終決定は、お客様ご自身の判断と責任で行ってください。
よくある質問
- アクティブファンドは必ず指数を上回りますか？
- いいえ、運用会社の調査・分析に基づいて銘柄選定や資産配分を行いますが、結果として連動対象の指数を下回る運用成果になることもあります。過去の運用実績が将来の成果を保証するものではありません。
- アクティブファンドの信託報酬はなぜ高めなのですか？
- 銘柄調査やファンドマネージャーによる運用判断など、インデックスファンドに比べて運用にかかる手間やコストが大きいため、一般に信託報酬が高めに設定される傾向があります。